Первый день начавшейся недели отметился снижением американской валюты против всех своих главных «оппонентов». Извещение о том, что эмират Абу-Даби предоставляет помощь эмирату Дубаи на сумму 10 млрд. долларов для покрытия долгов компании Dubai World, ослабило страха относительно кредитного кризиса, поспособствовала подъему настроений и продажам «бакса». Кроме этого, поддержка оптимизму имелась и от компании Citigroup объявившей о готовности выплатить правительству США заем, полученный в период кредитного кризиса. Однако, всплеск оптимизма быстро нивелировался, спрос на нескромные активы был сдержанным ввиду продолжающих иметь место опасений относительно долгов стран Еврозоны. Как известно, главный вопрос текущей повестки дня, сейчас, это сможет ли Греция представить программу, которая убедит рынок, что страна справиться со своими обязанностями и дефолт с ее стороны не является насущной угрозой.

Тем не менее, на американской сессии доллар вновь оказался под давлением ввиду относительно неплохого расположения на фондовых площадках, где наблюдался рост на открытии. Новостей по экономике США в понедельник не существовало, а сегодня будет опубликован ряд важных данных, которые могут повлиять на «зеленый». Декабрьский производственный индекс от ФРС Нью-Йорка прогнозируется с ростом до 25.0 с 23.1, намечается также увидеть увеличение объемов покупок иностранцами ценных бумаг США в октябре (TIC), до 42.3 млрд.долларов при 40.7 млрд. в октябре. Пристальное интерес будет обращено на данные по инфляции, индекс цен производителей (PPI) за ноябрь, который ожидается с серьезным ростом на фоне прыжка цен на энергоносители, возможно, будет на уровне 0.8% м/м, 1.7% г/г, что может серьезно поддержать доллар в преддверии заседания ФРС, тем более что индекс потребительских цен который выходит в окружение, также ожидается с подскоком. Базовый индекс цен производителей не учитывающий цены на продукты питания и энергоносители, в ноябре, вероятно, вырос на 0.2% после падения на 0.6% в октябре. Промышленное производство ноября прогнозируется с очередным увеличением, но уже на 0.5%, а декабрьский индекс рынка жилья с подъемом до 18 с 17. Как видно, прогнозный вариант предлагает стабильный позитив по штатовской экономике и если действительно, как предполагает на примере уверенного роста доллара после выхода хороших данных в недавнем прошлом, положительная макростатистика содействует поддержке американской валюты, то доллар может продолжить рост, начавшийся в прошлую пятницу, уже сегодня, если, конечно же, факт оправдает ожидания предсказаний.

EUR

Единая европейская валюта выросла против доллара на торгах в понедельник. Однако, подъем был достаточно сдержанным и не располагал к мысли, что инвесторы настроены на серьезный интерес в отношении евро. Рынок хранит опасения в отношении Греции и предстоит разрешения ситуации, которая грозит объявлением дефолта этой страной по государственному долгу. Кроме этого, дополнительным поводом для беспокойства являются Ирландия, Испания и Португалия, где дела с дефицитом бюджета, также обстоят не лучшим иконой. Новостей по экономике ЕС было не много, но и они не дали повод для повышения настроений у инвесторов. Промышленное производство в Еврозоне в октябре укоротилось по сравнению с предыдущим месяцем, что свидетельствует о шаткости процессов восстановление экономики, согласно показанным данным, сокращение было на 0.6% м/м и на 11.1% г/г, ожидания полагали о сокращении, на 0.8% м/м и на 11.0% г/г. Промышленное производство сентября было пересмотрено в худшую сторону по месяцу, до +0.2% м/м, и в наилучшую по году -12.8% м/м, когда ранее сообщалось о +0.3% м/м и -12.9% г/г. Не лучшими оказались и данные по занятости, по сообщению от статистического агентства Евросоюза загруженность в Еврозоне в 3-м квартале снизилась на 0.5% по сравнению с предыдущим кварталом после того, как во 2-й четверти этот показатель остался без модифицирований. Проще говоря, увольнения в ЕС продолжаются и на этом фоне Организация экономического сотрудничества и развития (ОЭСР) спрогнозировала, что в крае следующего года уровень безработицы достигнет 10.9% против 9.9% в этом году. Естественно, этакие перспективы означают, что потребительские расходы будут оставаться на низком уровне, и сдерживать восстановление. Сегодня институт ZEW опубликует свой отчет по Еврозоне и Германии за декабрь, предвидится, что индексы экономического настроения снизятся, но вот индекс оценки текущей экономической ситуации в Германии отпразднует рост, хоть и останется в отрицательной зоне, до -60.0 с -65.6. Маловероятно, чтобы эти новости спровоцировали активные движения на рынке, скорее всего евро останется в сформированном диапазоне до получения новостей от правительства Греции или даже от плодов заседания ФРС, которое завершится в среду.

GBP

Начало понедельника было за понижением «кабеля». Очевидно, негативное влияние на фунт проявилось на фоне данных с базара жилья Великобритании, которые были разочаровывающие. Декабрьский индекс цен на жилье от Rightmove продемонстрировал -2.2% м/м против -1.6% м/м. Далее, факторы влияния на британскую валюту были те же, что и на евро, однако результат сессии, показанный стерлингом в отношении доллара, был значительно более впечатляющий, нежели у евро, фунт вырос значительно большущий, чем единая валюта. Не исключено, что, ко всему прочему, поддержка для стерлинга находилась обусловлена и снижением опасений относительно рейтинга Соединенного Королевства. Агентство Moody's объявило, что рейтинги AAA Великобритании и США пока пересматриваться не будут. Эта новинка на ближайшее время устранила опасения по поводу перспектив потерь высшего инвестиционного рейтинга британскими государственными облигациями, а самой Великобритании потерять статус одной из наиболее финансово стабильной страны мира. Новостной фон по экономике «островов», который будет обеспечен сегодня, может обнаружить поддержку фунту, индекс потребительских цен (CPI) ноября прогнозируется с впечатляющим увеличением, 0.2% м/м, 1.8% г/г, похожая картина и по стержневому CPI, +1.9% после +1.8%, а также по индексу розничных цен (RPI), 0.2% м/м, 0.3% г/г, после 0.3% м/м, -0.8% г/г в октябре. Подобный рост инфляции совершенно может подвигнуть к мысли, что ЦБ Британии придется задуматься в отношении инфляционных рисков, а это подразумевает необходимость ужесточения политики. Правда, данные по базару жилья от RICS, которые уже представлены сегодня, могут несколько подпортить совместную картину позитива, т.к. баланс цен на дома в декабре, прогнозировался с убедительным ростом до 39.0%, после 34.0% в октябре, но оказался менее впечатляющим и возрос всего лишь до 35.0%, т.е. оказался значительно хуже ожиданий.

JPY

Японская валюта немного укрепилась против доллара в понедельник, отчет Банка Японии Танкан очутился позитивным, индекс в 3-м квартале составил -24, тогда как ожидания связывались с уровнем -27. В предыдущем квартале индекс демонстрировал -33. Реакция рынка на этот отчет существовала сдержанной, т.к. планы японского бизнеса относительно капиталовложений резко сократились, а это, согласно, предполагает негативные перспективы. Пессимизм, занимающий большую часть в настроениях японских компаний, основан на предположениях о высокой угрозе дальнейшей дефляции, что не размещает бизнес к серьезному инвестированию. Что касается перспектив йены, то значительное падение межбанковских ставок по трехмесячным займам в йене разговаривают в пользу того, что валюта Японии вновь становится более интересной, чем доллар, как актив фондирования операций carry trade и данный факт аргументирует предположения о ее ослаблении в ближайшем и более отдаленном будущем. Такого рода ожидания находят подтверждение уже на нынешней сессии, йена вновь под давлением против доллара и, по всей видимости, это давление будет иметь продолжение.

Вслед за тихим понедельником наступил насыщенный макростатистикой вторник. Помимо упомянутых ниже данных, не пропустите также индексы цен из Великобритании в 09:30 GMT и отчет по приливу капитала из США в 14:00. Вслед за тихим понедельником наступил насыщенный макростатистикой вторник. Помимо упомянутых ниже поданных, не пропустите также индексы цен из Великобритании в 09:30 GMT и отчет по притоку денег из США в 14:00. Мы повысили наш собственный прогноз по промпроизводству в США до 0,4% (прогноз по использованию мощностей равен 71.0%). Пересмотр прогнозов обусловлен усовершенствованием данных, поступающих из обрабатывающего сектора, включая продолжительность рабочей недели. При этом наши прогнозы все одинаково остаются ниже средних. Также мы повысили наш прогноз по основному индексу цен производителей из-за роста цен на энергоресурсы. Североамериканский индекс жилищного рынка NAHB (18:00 GMT) может отметиться дополнительным ростом, благодаря продлению срока льготной программы для покупателей жилья. В ноябре смысл этого индекса осталось без изменения, поскольку судьба налоговой льготной программы была не знакома.

Индекс производственной активности Empire State (13:30 GMT) в ноябре опустился до 23,51, и слабые показатели новых заказов могут подпортить отчет, текущий прогноз по которому составляет 24,00.

FOREX

EURUSD 0/-
Консолидация в диапазоне 1,4600-80 продолжается, но мы по-прежнему предпочитаем торговать на росте. Выше 1,4715 картина изменится.

USDJPY 0/+
Поддержка в области 88,50 может очутиться достаточно прочной, чтобы сдержать натиск продавцов. Покупайте сейчас или на прорыве 89,10 с целью на 89,75. Стоп на 88,25.

EURJPY 0
Пара останется в диапазоне 129,30 - 130,30. Едва большее предпочтение мы отдаем продаже на росте.

GBPUSD 0
Текущее падение, возможно, будет сдержано уровнем 1,6265. Затем вероятен откат к 1,6325, а потом падение возобновится.

AUDUSD 0
Торгуйте в диапазоне 0,9115-0,9165 до прорыва. Мы предпочитаем заходить с короткой стороны с целью на 0,9075. Выше указанной области цель на 0,92.

Валютные опционы [1]

EURUSD
В начале европейской сессии волатильности продавались, но в направление дня ситуация стабилизировалась. Ликвидность по-прежнему плохая, а гамма находится на низком уровне в условиях недавних диапазонов и событий одолжить недели, которые представляют высокий риск.

USDJPY
Дальний смерть кривой слегка укрепился по сравнению со вчерашним днем, но спот никак не хочет покидать диапазон. В качестве внутринедельной стратегии [2] спросом пользуются страйки со сроком, подключающим дату заседания FOMC.

AUDUSD
Волатильности оставались под давлением в течение сессии, но небольшим спросом пользовались страйки 9300-9500 со сроком от 1 до 3 месяцев, поэтому в более широкой перспективе всходящий тренд сохранится.

Фондовый рынок

DAX 0/-
Продавайте на прорыве ватерпаса 5793 с целью на 5764. Стоп-лосс выше 5811.

FTSE 0/-
Продавайте на прорыве уровня 5298 с целью на 5260. Стоп-лосс выше 5318.

S&P500 0/-
Продавайте при укреплении цены до уровня 1117 с целью на 1110. Ступней-лосс выше 1117.

NASDAQ100 0/-

DJIA 0/-

Рынок фьючерс [3]ов

Золото 0
До прорыва возможна консолидация между 1120 и 1128. В случае прорыв вниз существует риск падения до уровня поддержки 1110.

Серебро 0/-
Продавайте на прорыве ниже 17,27 с мишенью на 17,10. В противном случае сохранится диапазон 17,27 - 17,43.

Нефть (CLF0) 0
Диапазонная торговля в области 69,50-70,25. Нужно дождаться пробития какого-либо из этих уровней.

Обратив внимание на 4х часовой график, можно увидеть, что уже третий торговый день продолжается консолидация в диапазоне 1.4600-1.4680.

Это в свою очередь сигнал о том, что на рынке форекс по предоставленной валютной паре сохраняется краткосрочная неопределенность...

Теперь посмотрим на индикаторы [1]:

Текущий уровень цен предрасположен гораздо ниже скользящих средних с периодами 34, 55, 89 и 144, которые являются ближайшими сильными уровнями сопротивления 1.4720, 1.4830/40 и 1.4900/10.

Дивергенция между стоимостями и MACD гистограммой "остается в силе" и все так же является сигналом на покупку евро.

Осциллятор стохастик находится в нейтральной области и не подает четких сигналов, поскольку линия %К пересеклась с линией %D.

Поэтому, так же как и вчера, в качестве подтверждения того, что коррекция продолжится, нам необходимо дождаться пробоя уровня сопротивления 1.4670/80, который откроет путь к уровням 1.4740 и 1.4770/80.

Величины сопротивления: 1.4680, 1.4700/10, 1.4740, 1.4770, 1.4800/10

Текущая цена: 1.4653

Уровни поддержки: 1.4650, 1.4610/00, 1.4585, 1.4560/50, 1.4510/00

[2]